فروش اوراق گواهی سپرده مدت دار یکساله در شعب بانک مسکن
فروش اوراق گواهی سپرده مدت دار ویژه سرمایه گذاری عام یکساله از تاریخ ۹ مهرماه سال جاری در شعب بانک مسکن آغاز می شود.
فروش اوراق گواهی سپرده مدت دار ویژه سرمایه گذاری عام یکساله از تاریخ ۹ مهرماه سال جاری در شعب بانک مسکن آغاز می شود.
به گزارش تین نیوز به نقل از پایگاه خبری وزارت راه و شهرسازی به نقل از پایگاه خبری بانک مسکن، انتشار و فروش اوراق گواهی سپرده مدت دار ویژه سرمایه گذاری عام یکساله در دستور کار بانک مسکن قرار گرفت.
بنابر این گزارش، نرخ سود اوراق مذکور علی الحساب ۱۸ درصد سالانه و نرخ سود بازخرید آن ۱۰ درصد سالانه است و انتشار آن از ۸ مهرماه سال ۱۴۰۱ آغاز و فروش آن از شنبه ۹ مهرماه امکان پذیر است.
متقاضیان می توانند از طریق شعب بانک مسکن نسبت به خرید این اوراق اقدام کنند.
بر همین اساس، گواهی سپرده مدت دار ویژه سرمایه گذاری عام یکساله منتشر به تاریخ ۸ مهرماه سال ۱۴۰۰ تمامی دارندگان نیز در سررسید، به صورت سیستمی و اتوماتیک به گواهی سپرده مدت دار ویژه سرمایه گذاری عام یکساله جدید تبدیل می شود.
مسیر سیاست‌گذاری درست در نبود برجام
در برنامه زنگ پایان چهارشنبه همراه با فروش اوراق اختیار خرید علیرضا توکلی کاشی، معاون توسعه کانون نهادهای سرمایه‌گذاری ایران به بررسی چشم‌انداز بازارها در نیمه دوم ۱۴۰۱ پرداخته شد.
فردای اقتصاد: در برنامه زنگ پایان امروز همراه با علیرضا توکلی کاشی، معاون توسعه کانون نهادهای سرمایه‌گذاری ایران به بررسی چشم‌انداز بازارها در نیمه دوم سال ۱۴۰۱ پرداخته شد. وی در مورد عاقبت روشن بودن انتظارات تورمی، سرنوشت بازار اوراق بدهی و چشم انداز بازارها در ۶ ماهه دوم اظهار نظر کرد و معتقد بود در ایران با توجه عدم پیش‌بینی‌پذیری اقتصاد، بانک مرکزی استقلال و ابزار مناسب را برای کنترل تورم در اختیار ندارد و افزایش قدرت خرید مردم و همچنین رفاه اجتماعی در گرو دو عامل کلیدی کاهش بیکاری و تورم است که به نظر می‌رسد دولت برای پیشبرد اهداف خود باید سیاست نرخ ارز شناور را در پیش بگیرد.
مسیر انتظارات تورمی در ادامه ۱۴۰۱
علیرضا توکلی کاشی، معاون توسعه کانون نهادهای سرمایه‌گذاری ایران عنوان کرد: پاسخ به این سوال که تورم در نیمه دوم سال به چند می‌رسد؟ کار دشواری است؛ در ایران با توجه عدم پیش‌بینی پذیری اقتصاد، بانک مرکزی استقلال و ابزار مناسب را برای کنترل تورم در اختیار ندارد.
وی ادامه داد: آمار تورم از ابتدای سال ۱۳۴۰ نشان می‌دهد تورم سالیانه دست‌خوش نوسانات قابل توجهی شده است، اما در دهه گذشته تعداد تورم‌های بالا افزایش یافته است به گونه‌ای که در ۴ سال اخیر تورم به محدوده ۴۰۰ درصد رسیده است که در نوع خود بی سابقه است و به نظر می‌رسد بررسی آمار تورم در بلندمدت دید مناسبتری به کارشناسان می‌دهد و ارزیابی روش‌های مقابله با تورم در دوره‌های گذشته را می‌توان با دقت بیشتری انجام داد.
این کارشناس ارشد بازار سرمایه افزود: در ایران پیچی تنظیم‌گری برای کنترل تورم وجود ندارد و بانک مرکزی اهرمی در اختیار ندارد. مهم‌ترین ابزار بانک‌های مرکزی دنیا برای تنظیم تورم، نرخ بهره است که چنین موضوعی در ایران وجود ندارد، البته در ساله های اخیر اقدامات مناسبی مانند تعیین کریدور محدود برای نرخ بهره بین‌بانکی انجام شده است اما این کانال تعیین شده نرخ بهره بین‌بانکی به سایر چرخ های فروش اوراق اختیار خرید اقتصاد متصل نبوده و تسهیلات به عنوان یکی از محرک‌های اصلی به حرکت در آمدن تولید تناسبی با نرخ بهره تعیین شده بانک مرکزی ندارد.
توکلی در پایان تاکید کرد: با نگاهی به تجربه‌های گذشته در دولت آقای خاتمی اگر با احیای برجام لنگرسازی نرخ ارز جهت حفظ قدرت آخرین انجام شود، کاملا مشهود است که کاهش بیش از حد و یا تثبیت نرخ دلار موجب نارضایتی تولیدکنندگان، افزایش واردات و در نهایت آسیب جدی به بخش واقعی اقتصاد می‌گردد. افزایش قدرت خرید مردم و همچنین رفاه اجتماعی در گرو دو عامل کلیدی کاهش بیکاری و تورم است که به نظر می‌رسد دولت برای پیشبرد اهداف خود باید سیاست نرخ ارز شناور را در پیش بگیرد.
چرا انتشار اوراق دولتی کاهش یافته است؟
توکلی کاشی در پاسخ به چرایی کاهش انتشار اوراق توسط دولت عنوان کرد: دولت ۲ ابزار تامین مالی در اختیار دارد: اوراق نقدی و اوراق خزانه اسلامی که اگر مجموع این دو را در نظر بگیریم نسبت به سال گذشته تراز انتشار اوراق مثبت بوده است و تنها در بخش اوراق نقدی این تراز منفی است. به نظر می‌رسد این موضوع ناشی از این تفکر است که انتشار اوراق نوعی استقراض از دولت آینده بوده و کاری اشتباهی است، این در حالی است که کشورهای پیشرفته به سمت انتشار اوراق حرکت می‌کنند و معیار اصلی ارزیابی این موضوع استقراض دولت در مقابل فعالیت‌های انجام شده است و نمی‌توان تنها به میزان استقراض توجه کرد و باید شاخص‌های نظیر بیکاری تورم و بهبود کلی متغیرهای مهم اقتصادی را نیز مورد توجه قرار داد.
بورس باعث تورم در اقتصاد می‌شود؟
معاون توسعه کانون نهادهای سرمایه‌گذاری ایران گفت: بورس دماسنج اقتصاد هر کشور است و میتواند به سیاست‌گذار پولی جهت اطلاع از عکس‌العمل اقتصاد به سیاست‌ها کمک نماید. در صورتی که شاخص‌های اقتصادی رشد متوازن نداشته باشند و ثروت در بین فعالین یک بازار به شدت یابد اثر ثروت موجب افزایش مصرف و تورم در سایر بخش‌ها خواهد شد.
او ادامه داد: در مرداد ۹۹ رشد،سالیانه شاخص بورس به ۷۰۰ درصد رسید که در تاریخ بورس بی‌سابقه است، البته به دلیل رشد قیمت دلار، بازارهای جهانی و سودآوری شرکت‌ها به نظر می‌رسد رشد ۴۰۰ درصدی منطقی بوده و پس از آن بازار در حال پس گرفتن سود هیجانی سال‌های قبل است.
توکلی کاشی معتقد بودند: پس از رشد شدید بورس از سال ۹۷، نوسانات شدید در بازار مسکن ایجاد شد که ناشی از اثر ثروت به دلیل رشد بیش از حد بازار سرمایه بود، بازار سرمایه بر اساس متغیرهای فاندامنتال یک رشد متوسط را تجربه می‌کرد اما به دلیل تشویق دولت به حضور مردم در بورس تقاضایی بیشتر از ظرفیت بورس ایران ایجاد شد که از دست رفتن تعادل در این بازار را به دنبال داشت و ریزش بازار در نیمه دوم سال ۹۹ به دلیل دستکاری های دولت در این بازار بود.
تصویر اقتصاد ایران بدون برجام
این کارشناس بازار سرمایه درباره پیش‌بینی وضعیت اقتصاد ایران بدون برجام تاکید کرد: از آنجایی که حکمرانی کشور، بسیاری از بخش‌های اقتصادی را به برجام و گشایش توسعه تجارت بین‌المللی گره زده است نمی‌توان چشم‌انداز مثبتی از آینده اقتصاد ایران بدون توافق با غرب داشت مگر در شرایطی که سیاست‌های اقتصادی درست مستقل از برجام توسط دولت اعمال شود.
او ادامه داد: در شرایط فعلی بسیاری از فعالان اقتصادی و تولیدکنندگان با توجه به ابهامات اقتصادی که از عمدتا ناشی از برجام است از مسیر توسعه‌ای خود قدم پس کشیده و به دلیل عدم پیش‌بینی پذیری اقتصاد تنها در حال روزمرگی هستند.
مسیر اصلاح قیمت حامل‌های انرژی
یارانه پرداختی دولت به حامل‌های انرژی یکی از معضلات اقتصاد ایران است و برخلاف تصور عمومی بنزین مسئله اصلی نیست و بیش‌ترین یارانه دولتی به برق و گاز پرداخت می‌شود. این بخش از جمله مواردی است که بدن تحریم نیز میتواند اصلاح شود و راهکار آن اصلاح قیمت حامل‌ها با پرداخت یارانه شناور جهت جبران این افزایش قیمت برای مردم است که در دولت‌های گذشته سیاست‌های قابل قبولی در این خصوص اتخاذ نشده است. در زمینه گمانه‌زنی درباره افزایش قیمت بنزین بعید به نظر می‌رسد در شرایط سیاسی و ناآرامی‌های اجتماعی هیچ دولتی اقدام به تغییر قیمت آن نماید چراکه تدبیرهای صحیح در این خصوص وجود ندارد.
فروش اوراق اختیار خرید
به گزارش روابط عمومی مرکز مالی ایران، در این نشست که با حضور جمعی از مدیران، کارشناسان و فعالان بازار سرمایه کشور برگزار شد؛ مشاور سازمان بورس و اوراق بهادار فرآیند اجرایی این دستورالعمل را تشریح کرد. مسلم پیمانی هچنین درباره تفاوت‌های قوانین و مقررات فقهی اجرایی کشور در مورد اختیار معامله و آنچه در دیگر کشورها اعمال می‌شود ؛ سخن گفت.
پیمانی با اشاره به برخی تعاریف ناقص از سوی عده ای از فعالان بازار، درباره تعریف دقیق اوراق اختیار معامله گفت: «اوراق بهاداری است که به موجب آن فروشنده اوراق متعهد می‌شود در صورت درخواست خریدار، تعداد مشخصی از سهم پایه را به قیمت اعمال معامله یا در صورت توافق طرفین تسویه نقدی کند. خریدار اوراق میتواند در زمان یا زمان‌های معینی در آینده طبق قرارداد، معامله را انجام دهد. فروشندۀ اوراق اختیار معامله در قبال این تعهد، مبلغ معینی از خریدار اوراق دریافت می‌کند. برای جلوگیری از امتناع فروشنده اوراق از انجام قرارداد، فروشنده ضمن قرارداد متعهد می‌شود مبلغی را به عنوان وجه تضمین نزد کارگزار بورس یا اتاق پایاپای قرار دهد و متناسب با تغییرات قیمت اوراق اختیار معامله، آن را تعدیل کند. هر یک از خریدار و فروشنده می‌توانند در مقابل مبلغی معین، اختیار یا تعهد خود را به شخص ثالثی واگذار کنند که وی جایگزین آنها خواهد بود یعنی معاملات ثانویه امکان پذیر است. اوراق اختیار معامله میتواند به صورت اختیار فروش یا خرید باشد.»
پیمانی با اشاره به مقررات جدید تصویب شده در سازمان بورس، تفاوت‌های مصوبات جدید را با مقررات پیشین توضیح داد. وی گفت در مقررات جدید امکان اجرایی شدن اوراق اختیار معامله در کمیته فقهی تصویب شده است و علاوه بر تسویه فیزیکی، تسویه نقدی نیز امکان پذیر شده است.
به گفته وی در ایران باید درخواست اعمال در مهلت مقرر اعلام شود. فرآیندی که در آن، دارندگان موقعیت باز خرید نوع تسویه خود را صرفاً فیزیکی اعلام کرده یا موافقت خود را برای تسویه صرفاً نقدی، یا اول تسویه نقدی بعد فیزیکی اعلام می کنند. همچنین دارندگان دارای موقعیت باز فروش موافقت خود را برای اول تسویه نقدی بعد فیزیکی اعلام می کنند و بدیهی است که اعلام موافقت با تسویه نقدی دال بر اجرای نهایی این نوع تسویه انتخاب شده نخواهد بود.
همچنین موضوعات پیوست‌های محاسبه ودیعه، تعیین نرخ کارمزدهای معاملاتی و اعمال، امکان اتخاذ موقعیت توسط صندوق‌ها، ثبت‌های حسابداری اوراق اختیار معامله و نحوه محاسبه NAV صندوق‌ها در صورت اتخاذ موقعیت در اوراق اختیار معامله نیز بررسی شد.
پیمانی در ادامه نشست به وضعیت فعلی اوراق اختیار معامله در بورس تهران و بورس کالا اشاره کرد. به گفته وی ایجاد سامانه ودیعه مبتنی بر پرتفوی، افزایش تعداد سهام دارایی پایه و سررسیدها، تنوع دارایی‌های پایه و تنوع در سبک اعمال از برنامه‌های آتی در حوزه اوراق اختیار معامله بازار سرمایه کشور است.
این نشست روز شنبه چهاردهم اسفندماه در مرکز مالی برگزار شد و برای نخستین بار این نشست به صورت همزمان برای علاقه مندان در کشور پخش زنده اینترنتی شد.
70. سرمایه گذاری در قراردادهای اختیار معامله طلا به چه شکل است؟
اختیار معامله قراردادی است که به مالک آن، اختیار خرید و یا فروش یک دارایی با یک قیمت معین و در یک دوره زمانی مشخص را می دهد و تصمیم گیری در خصوص خرید یا فروش آن دارایی یک حق و اختیار برای دارنده آن است و نه یک تعهد. اختیاری که به دارنده آن اجازه می دهد یک دارایی مشخصی را با قیمت معین در زمانی مشخص خریداری نماید اختیار خرید و اختیاری که به دارنده آن اجازه می دهد دارایی مربوطه را با قیمتی مشخص و در زمانی معین به فروش برساند اختیار فروش نامیده می شود. اوراق اختیار معامله نیز از جمله اوراق مشتقه ای است که سرمایه گذاری در آن مزایای زیادی دارد. مهم ترین مزیت آن امکان ورود به بازار با درگیر کردن سرمایه کمتر است. بدین معنا که با آورده کمتر می توان به سودهای زیادی دست یافت.
جهت بسط موضوع به ذکر یک مثال واقعی می پردازیم:
قیمت هر سهم ETF طلای GLD در ژانویه 2016 در حدود 106 دلار بوده است؛ اگر سرمایه گذاری پیش بینی کند طی دو ماه آینده قیمت طلا صعودی خواهد بود می تواند به خرید 100 ورقه اختیار خرید فروش اوراق اختیار خرید یک ماهه سهام GLD به قیمت هر ورقه 3 دلار و با قیمت قابل اعمال 108 دلار اقدام نماید. به عبارت دیگر این سرمایه گذار با پرداخت 300 دلار اختیار خواهد داشت که تا پایان ماه ژانویه 2016، 100 سهم از سهام GLD را از فروشنده اوراق اختیار به قیمت هر سهم 108 دلار خریداری نماید.
در پایان ژانویه 2016 قیمت هر سهم GLD به نرخ 32/112 بسته شد. دارنده اوراق اختیار خرید می توانست در روز پایانی این ماه، اختیار خود را اعمال کند. بدین ترتیب که با مراجعه به طرف مقابل قرارداد خود یعنی فروشنده اوراق اختیار خرید و با پرداخت مبلغ 10800 دلار ، 100 سهم GLD را از وی مطالبه کند و بلافاصله با فروش این سهم به قیمت 32/112 دلار سود 44 درصدی را تجربه نماید:
در حالی که اگر این سرمایه گذار از امکان استفاده از اوراق اختیار معامله را استفاده نمی کرد و بر مبنای پیش بینی صعودی بودن قیمت طلا، در ابتدای ژانویه به خرید سهام GLD به مبلغ 1065 دلار اقدام می نمود و در پایان ماه سهام مزبور را به قیمت 32/112 دلار به فروش می رساند اولاً سرمایه بیشتری را دخیل کرده بود و ثانیاً بازده کسب شده وی تنها 9/5 درصد بود. مثال فوق را می توان در خصوص بازار نزولی طلا و کسب سود از اوراق اختیار فروش نیز مطرح کرد که بیان آن از حوصله این کتاب خارج بوده و در کتب مالی و ابزارهای مشتقه به آن بسیار پرداخته شده است.
چگونه با سهام خود بدون ضامن وام بگیریم؟ / پاسخ به متداول‌ترین پرسش‌های سامانه ستاره
اقتصادآنلاین نوشت:ستاره یا همان «سامانه توثیق الکترونیک روشمند و هوشمند» برای هوشمند و الکترونیکی کردن وثیقه گذاری راه اندازی شده است؛ هدف از اجرایی شدن آن این است که افراد و متقاضیان دریافت وام بتوانند سهام خود را به عنوان وثیقه ارائه دهند و با احراز سایر شرایط، تسهیلات خود را دریافت کنند.
اوایل مرداد ماه امسال،با حضور دادستان کل کشور، وزیر اقتصاد و رییس سازمان بورس، از سامانه ستاره رونمایی شد. به گفته خاندوزی، بر اساس طرح توثیق الکترونیک سهام، مردم برای دریافت وام از شبکه بانکی و همچنین سایر خدمات در قوه قضائیه می‌توانند از توثیق سهام به صورت الکترونیک بدون کمترین مراجعه به شبکه بانکی استفاده کنند. وزیر اقتصاد در این مراسم تاکید کرد که سیم کارت، طلا، خودرو و دیگر دارایی ها در آینده نزدیک می توانند با اضافه شدن به این سامانه اعتبار شخص را برای وثیقه گذاری و همچنین اعتبار سنجی بالا ببرند تا به شکل واقعی از کار مردم گره گشایی صورت بگیرد. در ادامه و بر اساس اطلاعات شرکت سپرده گذاری مرکزی اوراق بهادار و تسویه وجوه مهم‌ترین تعاریف و پرسش‌های متداول را با هم مرور می کنیم.
تعاریف مهم در سامانه ستاره
ابتدا به برخی از تعاریف مهم می پردازیم:
وثیقه گیر: شخصی است که وثیقه به نفع او انجام پذیرفته است (در این فرآیند بانک ها)
وثیقه گذار:منظور مالک اوراق بهادار یا نماینده وی است که اوراق بهادار را به نفع وثیقه گیر، توثیق می نماید (در این فرایند سهامداران حقیقی)
اوراق بهادار: منظور اوراق بهاداری است که در شرکت سپرده گذاری مرکزی، سپرده شده است.
توثیق هوشمند نوع ۲: در این نوع از توثیق که بصورت الکترونیکی انجام می‌شود، کلیه عایدات شامل سود و افزایش سرمایه(جایزه و یا حق تقدم) به وثیقه گذار تعلق می‌گیرد.
اوراق بهادار وثیقه: اوراق بهاداری است که تحت مالکیت وثیقه گذار قرار دارد و به دلایل قانونی یا مقرراتی ممنوعیتی جهت معامه اوراق بهادار مذکور وجود ندارد و به نفع وثیقه گیر توثیق شده است.
اوراق بهادار قابل توثیق: دارایی که نزد بانک دیگری وثیقه نشده باشد، توقیف نباشد، ممنوع المعامله نوع B نباشد، فریز نباشد و دارایی غیرسپرده نباشد.
نرخ کارمزدهای توثیق بر حسب تعداد دارایی
۵ ریال به ازای هرسهم تا سقف ۲۵ میلیون سهم
۴ ریال به ازای هر سهم تا سقف ۵۰ میلیون سهم
۳ ریال به ازای هر سهم تا سقف ۷۵ میلیون سهم
۲ ریال به ازای هر سهم تا سقف ۱۰۰ میلیون سهم
۱ ریال به ازای هر سهم مازاد بر ۱۰۰ میلیون سهم
(کارمزد توثیق مربوط به مصوبه مورخ ۲۹خرداد۱۳۸۹ دستور العمل سازمان بورس اوراق بهادار)
پرسش های متداول سامانه ستاره
- در صورتیکه یک بانک جدید درخواست برای وثیقه کردن سهام را از شرکت سمات دارد چه کارباید انجام دهد؟
درخواست مکتوب تحت نامه به مدیرعامل شرکت سپرده گذاری مرکزی ارسال شود؛ می افراد می‌توانند برای جهت کسب اطلاعات بیشتر می‌توانند با مدیر پروژه توثیق تماس حاصل نمایند.
- سهامدار برای وثیقه گذاشتن دارایی و سهام خود چه شروطی باید داشته باشد؟
- سهامدار باید سجامی باشد.
- شرایط عمومی بانک‌ها (اعم از نداشتن چک برگشتی، داشتن حساب نزد بانک مربوطه و . ) را داشته باشد.
- دارایی قابل توثیق داشته باشد.
- در تلفن همراه اپلیکیشن مورد نظر بانک را داشته باشد و با موبایل به نام و سجامی شده خود احراز نماید.
- در حال حاضر چه اپلیکیشن هایی خدمت توثیق کلیه اوراق بهادار را انجام می‌دهند؟
اپلیکیشن ایوا بانک ملی (نشان بانک/خدمت توثیق اوراق بهادار)
- سهامدار در اپلیکیشن بانک چه فرایندی را باید طی کند؟
- انجام احراز اراده با ورود به اپلیکیشن
- در ابتدا شخص به بانک وکالت فروش می‌دهد (در صورت عدم تعهد به اقساط بانک)
- سپس دارایی سهامدار نمایش داده می‌شود و سهامدار میتواند شخصا نسبت به میزان و ارزش دارایی که می‌خواهد وثیقه شود اقدام نماید.
- انجام احراز اختیار (توسط پیامک ارسال شده از سجام)
- پرداخت کارمزد توثیق (اتصال به درگاه پرداخت)
- اتمام فرایند و دریافت استعلام‌ها توسط سیستم
- آیا امکان فسخ درخواست و استرداد کارمزد توثیق وجود دارد؟
خیر، کارمزد به هیچ عنوان قابل استرداد نمی‌باشد. همچنین عملیات توثیق یا بطور کامل انجام می‌شود و یا خیر.
- مدت بازپرداخت اقساط به چه صورت است و چه زمانی بانک نسبت به فروش سهم اقدام می‌کند؟
قوانین این امر از سوی بانک عامل مشخص می‌شود.
- چه زمانی دارایی از وثیقه خارج می‌شود؟
پس از بازپرداخت اقساط در موعد مقرر رفع توثیق دارایی انجام خواهد شد.
- آیا در صورتیکه سهام در زمان وثیقه افزایش سرمایه داد و یا شامل جایزه و حق تقدم شد، سهامدار می-تواند از حق خود در اینباره استفاده نماید؟
بله، توثیق مکانیزه های انجام شده از نوع ۲ وثیقه است که در آن تمامی عایدات اعم از افزایش سرمایه و سود مجمع به سهامدار داده می‌شود.
- نرخ سود و بازپرداخت اقساط به چه صورتی می‌باشد؟
شرایط و مبلغ وام وابسته به بانک عامل است. اما بطور کلی وام ۱۸ درصد با بازپرداخت ۳تا۵ سال می‌باشد که جزئیات آن از سوی بانک قابل تشریح است.
- چه میزان از ارزش دارایی میتواند تبدیل به مبلغ وام شود؟
بطور کلی ۵۰ درصد از ارزش دارایی میتواند تحت عنوان وام پرداخت شود.
- کدام بانک ها در سامانه توثیق سهام حضور دارند؟
ملی، رسالت و مهر ایران؛ بانک هایی هستند که در سامانه توثیق سهام حضور دارند و متقاضیان حقیقی و حقوقی می توانند برای دریافت تسهیلات از این طریق اقدام کنند.
دیدگاه شما